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👉Infineon hat geliefert – und zwar auf ganzer Linie. Mit 3,59 Mrd. Euro Umsatz und einer Gewinnmarge von 16,7 % zeigt der Chipriese, dass die zyklische Delle von 2024 überwunden ist. Alle vier Geschäftsbereiche wachsen – ein Zeichen für echte Marktbreite.

🚗 Besonders im Fokus: der Automobilsektor. Mit 1,86 Mrd. Euro Umsatz und zweistelligem Wachstum in China bleibt das Segment der Motor für Infineon. Der steigende Halbleiteranteil pro Fahrzeug tut sein Übriges.

🧠 Auch KI sorgt für Rückenwind. Im Segment Power & Sensor Systems soll der Umsatz mit Rechenzentren schon nächstes Jahr 600 Mio. Euro erreichen. 2026 erwartet der Vorstand die Milliarde.

🔌 Und dann ist da noch Marvell: Der 2,5 Mrd. Dollar schwere Zukauf bringt Highspeed-Ethernet fürs Auto – mit 60 % Bruttomarge und klarer Skalierbarkeit.

Neugierig geworden? Heute zeigen wir Dir, warum Infineon vielleicht gerade jetzt spannender ist als je zuvor.

Aktie des Tages

📊 Am Puls der Halbleiterindustrie: Infineon meldet sich stark zurück

👉Infineon Technologies gehört zu den zentralen Akteuren der globalen Halbleiterbranche – und blickt trotz kurzfristiger Belastungsfaktoren auf eine operativ gefestigte Zukunft. Die aktuellen Quartalszahlen zeigen deutlich: Das Unternehmen hat die zyklische Delle des vergangenen Jahres hinter sich gelassen. Zugleich sorgt die strategische Ausrichtung auf E-Mobilität, Leistungshalbleiter und AI-Anwendungen für strukturelles Wachstum. Wer langfristig denkt, sollte sich die Aktie jetzt genau ansehen.

Im zweiten Quartal des Geschäftsjahres 2025 erzielte Infineon einen Umsatz von 3,59 Mrd. Euro. Das entspricht einem Anstieg von 5 % gegenüber dem ersten Quartal – und bestätigt, dass sich die Nachfrage nach der schwachen Phase mit Lagerüberhängen und globaler Zurückhaltung bei Neuaufträgen wieder erholt. Entscheidend: Alle vier Geschäftssegmente konnten zulegen, was für eine breite Marktstabilisierung spricht.

Die Gewinnmarge lag bei 16,7 % – nach 15,7 % im Vorquartal. Das zeigt, dass nicht nur die Umsätze steigen, sondern sich auch die Profitabilität wieder erholt. Die Bruttomarge blieb mit 38,7 % stabil, obwohl weiterhin Effekte aus Unterauslastung und Preisdruck zu spüren sind.

Der operative Cashflow lag noch im Minus, konkret bei -174 Mio. Euro. Allerdings verbesserte sich dieser Wert im Vergleich zum Vorquartal deutlich, was auf eine entspanntere Investitionslage hinweist. Die solide Bruttoliquidität von rund 1,69 Mrd. Euro erlaubt es Infineon weiterhin, sowohl in Forschung als auch in Zukäufe zu investieren – wie zuletzt mit der Marvell-Übernahme.

Das Herzstück ist und bleibt der Automotive-Sektor

Über 50 % des Gesamtumsatzes entfallen mittlerweile auf Mikrocontroller, Sensoren und Leistungshalbleiter für Verbrenner, Hybride und Elektrofahrzeuge. Im zweiten Quartal erreichte Infineon in diesem Segment 1,86 Mrd. Euro Umsatz – ein Zuwachs von 6 % gegenüber dem Vorquartal.

Besonders interessant ist die Entwicklung in China: Dort konnte Infineon den Umsatz im Automobilbereich zweistellig steigern. Der Marktanteil lag 2024 bei beachtlichen 13,9 % – Tendenz steigend. Während viele europäische Hersteller unter der abkühlenden Konsumlaune leiden, bleibt der chinesische Automarkt dynamisch – primär im Bereich E-Mobilität.

Die Segmentmarge im Auto-Bereich liegt mit 20,7 % allerdings noch spürbar unter den Höchstwerten von 25 % im Vorjahr. Hier bremsen vorwiegend Unterauslastung, zunehmender Wettbewerb und geopolitische Spannungen wie die US-Autozölle. Dennoch ist die Tendenz positiv – mit zunehmender Auslastung dürfte auch die Marge wieder steigen.

Halbleitergehalt pro Auto: Doppelte Hebelwirkung für Infineon

Die strukturelle Wachstumsperspektive für Infineon im Automotive-Bereich ist außergewöhnlich. Ein Verbrenner enthält Halbleiter im Wert von rund 750 US-Dollar – ein Elektroauto kommt heute schon auf 1.300 US-Dollar. Bis 2030 wird ein durchschnittlicher Chip-Inhalt von 1.650 US-Dollar je Fahrzeug erwartet. Für Infineon bedeutet das: Es geht nicht nur um mehr Fahrzeuge, sondern um einen höheren Umsatz pro Einheit – ein starker Multiplikatoreffekt.

Hinzu kommt: 👉Infineon ist nicht nur Zulieferer, sondern Systemanbieter. Die Integration von Sensorik, Steuerung und Leistungselektronik aus einer Hand wird für Fahrzeughersteller zunehmend attraktiver.

Power & Sensor Systems: KI bringt frischen Rückenwind

Das Segment Power & Sensor Systems (PSS) ist durchwachsen, aber vielversprechend. Mit einem Umsatz von knapp 980 Mio. Euro ist es das zweitgrößte Geschäftsfeld. Besonders dynamisch entwickelt sich der Bereich Stromversorgung für KI-Rechenzentren. Infineon rechnet hier 2025 mit einem Umsatz von rund 600 Mio. Euro, 2026 sollen es über 1 Mrd. Euro werden.

Diese Entwicklung macht Infineon zu einem der Hauptprofiteure des globalen AI-Booms. Zwar schwächeln klassische Industrie- und Konsumentenbereiche weiterhin – doch die zunehmende Rechenleistung von KI-Anwendungen erfordert effizientere Stromversorgungssysteme. Genau hier liegt Infineons Kompetenz.

Green Industrial Power: Solider Umsatz, schwache Marge

Das Segment Green Industrial Power (GIP), zuständig für Solartechnik, Industrieantriebe und Netztechnik, legte im zweiten Quartal um 17 % gegenüber dem Vorquartal zu. Der Umsatz stieg auf knapp 400 Mio. Euro. Allerdings sackte die Marge auf nur noch 9,6 % ab – vorwiegend wegen Preisdruck bei Standardkomponenten.

Besonders die Solarbranche leidet aktuell unter Überkapazitäten und geopolitischen Zöllen. Trotzdem bleibt die Sparte langfristig aussichtsreich: Die globale Energiewende, die Modernisierung von Stromnetzen und der Ausbau der Ladeinfrastruktur bieten strukturelle Nachfrage – Infineon ist hier gut aufgestellt.

Marvell-Übernahme: Ethernet für das Auto der Zukunft

Ein strategischer Meilenstein war die Übernahme des Automotive-Ethernet-Geschäfts von Marvell für 2,5 Mrd. US-Dollar. Die Sparte bringt voraussichtlich 225–250 Mio. US-Dollar Umsatz im Jahr 2025 – bei einer überdurchschnittlichen Bruttomarge von 60 %.

Die Architektur moderner Fahrzeuge verlagert sich von traditionellen Steuergeräten hin zu zentralen Hochleistungsrechnern – hier ist schnelle und zuverlässige Kommunikation gefragt. Infineon erweitert mit dem Zukauf sein bestehendes Portfolio ideal – und kann die Technologie dank bestehender OEM-Beziehungen, vorrangig in China, besser skalieren als Marvell.

Infineon erscheint bereit für die nächste Wachstumsphase

Die Quartalszahlen signalisieren eine Erholung auf breiter Front. Besonders der Automotive-Bereich liefert starke Impulse – getragen von steigender Halbleiterdichte und dynamischem Wachstum in China.

Die strategische Erweiterung durch den Marvell-Zukauf stärkt Infineons Systemkompetenz und eröffnet neue Margenpotenziale. Auch das KI-Geschäft zieht an – und die Energiewende sorgt langfristig für Rückenwind im Industriegeschäft.

Kurzfristige Risiken wie Zölle oder Währungseffekte bleiben bestehen – sie sind aber eingepreist. Der aktuelle Bewertungsaufschlag ist im Kontext der langfristigen Perspektive vertretbar.

Also: Wer an die E-Mobilität glaubt, auf den KI-Trend setzen will und gleichzeitig ein gut geführtes deutsches Technologieunternehmen im Depot sucht, kommt an Infineon nicht vorbei. Für langfristige Anleger bietet sich auf aktuellem Niveau ein attraktives Einstiegsfenster.

Hebel

💡 Mehr Power für Dein Infineon-Investment: So geht’s mit Faktor 5

Du glaubst an steigende Kurse bei Infineon Technologies – und willst mehr als nur gemütliche Renditen aus der Aktie? Dann könnte ein 👉Faktor-Optionsschein genau das Richtige für Dich sein. Warum? Weil Du hier mit einem konstanten Hebel von 5 investierst. Heißt: Ein Prozent Kursgewinn bei Infineon ergibt fünf Prozent Plus beim Schein – aber eben auch umgekehrt.

Der Schein wurde von Morgan Stanley aufgelegt und hat keine feste Laufzeit – Du kannst ihn also unbegrenzt im Depot halten. Das Produkt basiert direkt auf der Infineon-Aktie und ist so konzipiert, dass es täglich die Kursveränderung des Basiswerts mit Faktor 5 abbildet.

💼 Für wen eignet sich das? Ganz klar: nicht für Anfänger. Faktor-Optionsscheine wie dieser reagieren sehr sensibel auf Marktbewegungen. Und sie sind pfadabhängig – das heißt: Nicht nur der Kurs von Infineon zählt, sondern auch, wie er sich dorthin bewegt hat. Seitwärtsphasen oder schnelle Richtungswechsel können zu stillen Kapitalvernichtern werden.

Aber: Wenn Du kurzfristige Trends erkennst und gezielt darauf setzen willst, kann Dir der Hebel enorme Renditechancen liefern – mit relativ wenig Kapitaleinsatz.

📉 Natürlich verstärkt der Hebel nicht nur Gewinne, sondern auch Verluste. 2 % Minus bei Infineon = 10 % Minus beim Schein. Und obwohl es keinen Knock-Out gibt, kann der Wert bei volatilen Märkten dennoch schnell schmelzen.

Dazu kommt: Du trägst das Emittentenrisiko – geht Morgan Stanley pleite, ist Dein Kapital im Zweifel weg. Und dann sind da noch die Finanzierungskosten: Jährlich 4 % werden auf den Kurs angerechnet und ziehen langfristig an Deiner Rendite.

🧠 Nutze 👉solche Produkte vielleicht für kurzfristige Strategien. Etwa, wenn Du erwartest, dass Infineon in den nächsten Tagen oder Wochen spürbar anzieht. Achte auf klare Trends – in volatilen Phasen mit vielen Richtungswechseln ist der Hebel womöglich eher Dein Gegner.

Vermeide zu große Positionen, setze ein striktes Stop-Loss – und akzeptiere: Der Schein ist kein Langfristinvestment.

🔍 Also: Mit diesem 👉Faktor-Optionsschein kannst Du Dein Infineon-Investment fünffach hebeln – aber nur, wenn Du bereit bist, auch das Risiko zu tragen. Für aktive Anleger mit klarer Meinung zur Kursrichtung ist es ein spannendes Werkzeug. Aber Vorsicht: Hier gewinnt nur, wer Timing, Nerven und Disziplin mitbringt.

Investments in unruhigen Zeiten

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Heute Abend um 19:00 Uhr ist es so weit: Das Live-Webinar mit Kapitalmarktexperte André Stagge, CFA findet statt – und Du kannst kostenfrei dabei sein!

📉 Inflation, Schulden, geopolitische Risiken – die Anzeichen für eine Marktwende mehren sich.

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Termin: Mittwoch, 11. Juni 2025

Uhrzeit: 19:00 bis 20:15 Uhr 

Ort: Online – bequem von überall aus

Nicht vergessen: Es gibt eine Aufzeichnung – aber nur für angemeldete Teilnehmer.

Erstellung und Verbreitung: Dieser Beitrag wurde von einem Redakteur der Finanzen.net GmbH, Gartenstraße 67, 76135 Karlsruhe, erstellt. Wir, die Finanzen.net Zero GmbH, haben diesen Beitrag unverändert in diesem Mailing übernommen. Die Finanzen.net GmbH hat uns zugesichert, dass dieser Beitrag mit größter Sorgfalt erstellt und zuvor keinem anderen Empfängerkreis zugänglich gemacht worden ist.

Interessen und Interessenkonflikte: Der erstellende Redakteur hält Eigenpositionen an den besprochenen Finanzinstrumenten.

Die Finanzen.net ZERO GmbH profitiert wirtschaftlich davon, wenn Empfänger dieses Mailings die besprochenen Finanzinstrumente über unsere Brokerfunktion handeln.

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